미 증시, 중국 경제 불안 영향 속 금융주 주도로 낙폭 확대

미 증시 동향: 중국 경제 불안과 금융주 중심으로 약세를 보이며 하락

• 미 증시는 소매판매가 크게 개선되며 경기에 대한 자신감이 유입되었으나, 이로 인한 연준 정책의 매파적인 행보에 대한 우려로 하락 출발. 더불어 중국 실물 경제지표가 위축되자 경기에 대한 우려가 높아진 점도 낙폭 확대 요인. 여기에 피치가 수십개 은행에 대해 신용등급 강등을 경고하고 카시카리 미니애폴리스 연은 총재가 은행 규제 언급하자 금융주 중심으로 낙폭이 확대되며 지수 하락을 주도. 결국 미 증시는 소매판매 증가에도 불구하고 금융주 약세와 중국 경제에 대한 불안 심리로 하락(다우 -1.02%, 나스닥 -1.14%, S&P500 -1.16%, 러셀2000 -1.29%)


특징 종목: 엔비디아 상승 지속 vs. 금융주 부진

• 엔비디아(+0.43%)는 전일 모건스탠리의 긍정적인 실적 전망 보고서로 급등한 데 이어 오늘은 UBS, 웰스파고, 베어드 등이 실적 발표를 앞두고 목표주가를 상향 조정하자 상승세 지속. 다만, 장 후반 상승폭 반납. 여타 반도체 업종은 전일 급등을 뒤로하고 하락해 필라델피아 반도체 지수는 1.70% 하락. JP모건(-2.55%), BOA(-3.20%) 등 대형 은행은 물론, 코메리카(-4.49%), 웨스턴 얼라이언스(-4.12%)등 지역은행들은 피치의 신용등급 강등, 카시카리 총재의 규제 강화 발언으로 하락. 테슬라(-2.84%)는 가격 경쟁이 심화되며 더 낮은 가격의 모델 S와 X를 출시한다고 발표하자 하락


한국 증시 전망: 물량 소화 과정 진행 전망

• MSCI 한국 지수 ETF는 0.88%, MSCI 신흥 지수 ETF는 1.14% 하락. NDF 달러/원 환율 1개월물은 1,336.57원으로 이를 반영하면 달러/원 환율은 5원 상승 출발 예상. Eurex KOSPI200 선물은 휴장인 가운데 전일 0.18% 상승. KOSPI는 0.5% 내외 하락 출발 예상.

• 미 증시가 중국 경제지표 결과를 반영하며 경기에 대한 우려 속 하락한 점은 한국 증시에 부담. 특히 일부 호재성 재료가 유입된 종목을 제외하고 대부분 종목이 하락하는 등 투자 심리가 위축된 점은 한국 증시에서 외국인 수급에 부담으로 작용할 것으로 전망. 더 나아가 연준 위원의 매파적인 발언, 금융업종에 대한 피치의 신용등급 강등 경고 등 주변 여건도 불안 심리를 자극할 것으로 예상. 물론, 미국 소매판매가 예상을 크게 상회하는 등 긍정적인 지표 결과가 있었으나, 중국 경제지표 부진과 원화 약세 등을 감안 한국 증시는 0.5% 내외 하락 출발 후 매물 소화 과정을 진행할 것으로 전망.