미 증시, 장 후반 BOJ 통화정책 우려로 매물 출회되며 하락 전환

미 증시 동향: ECB의 힘에도 불구하고 BOJ 우려로 하락 전환

• 미 증시는 메타 플랫폼(+4.40%)과 반도체 업종이 양호한 실적 발표에 힘입어 상승한 가운데 견고한 2분기 GDP성장률로 인한 경기 자신감이 유입되자 상승 출발. 더불어 ECB 통화정책 회의에서 라가르드 총재가 파월에 이어 온건한 통화정책을 시사하는 발언을 한 점도 상승 요인. 그렇지만, 일부 차익실현 욕구가 높아지며 매물이 출회되는 과정 속 장 후반 BOJ가 수익률 곡선 조정 논의를 할 것이라는 매파적인 내용이 전해지자 상승 반납. 이후 매물 출회가 확대되며 결국 하락 전환(다우 -0.67%, 나스닥 -0.55%, S&P500 -0.64%, 러셀2000 -1.29%)


특징 종목: 시간 외, 인텔, 포드 KLA 등 상승 중

• 메타 플랫폼(+4.40%)은 예상을 상회한 실적과 가이던스 발표에 힘입어 한 때 9% 가까이 상승하기도 했으나, 차익 매물이 출회되며 상승 일부 반납. 램리서치(+9.28%)는 예상보다 양호한 실적과 가이던스 발표로 급등. AMAT(+5.12%)도 동반 상승. 여기에 SK 하이닉스와 삼성전자가 실적발표를 통해 공급 축소를 시사하자 마이크론(+5.48%) 등의 강세로 필라델피아 반도체 지수는 1.86% 상승. 한편, 장 마감 후 실적을 발표한 인텔(+0.55%)은 예상을 크게 상회한 실적 발표에 힘입어 시간 외 6% 내외 상승 중이며, 포드(+0.55%)도 예상보다 양호한 실적과 가이던스에 힘입어 시간 외 1% 내외 상승 중


한국 증시 전망: BOJ와 2차전지 업종 여파로 변동성 확대 전망

• MSCI 한국 지수 ETF는 1.79%, MSCI 신흥 지수 ETF는 1.23% 하락. NDF 달러/원 환율 1개월물은 1,282.41원으로 이를 반영하면 달러/원 환율은 4원 상승 출발 예상. Eurex KOSPI200 선물은 0.52% 하락. KOSPI는 0.5% 내외 하락 출발.

• 미 증시가 연준에 이은 ECB의 온건한 통화정책에 힘입어 상승하기도 했으나, 매파적인 BOJ에 대한 우려를 빌미로 차익실현 매물이 출회된 점은 한국 증시에 부담. 더 나아가 전일에 이어 오늘도 2차전지 업종 중심으로 변동성이 확대될 수 있다는 점도 부담. 물론, 필라델피아 반도체 지수가 1.86% 상승한 데 이어 인텔과 KLA 등이 양호한 실적을 보여 시간 외 상승하고 있다는 점은 우호적. 이런 가운데 시장은 BOJ 통화정책에 주목할 것으로 전망. 미 증시의 하락 전환 요인이 BOJ가 수익률 곡선 통제 정책을 논의할 수 있다는 소식이었기 때문. 이를 감안 한국 증시는 0.5% 내외 하락 출발 후 일본 BOJ 통화정책 결과 이후 변화가 예상되며 2차 전지 업종 중심의 수급도 변동성 확대 요인.